看到微眾銀行最新發(fā)布的方案后，蛋殼公寓（DNK·NYSE）租客陳藍(lán)（化名）心中懸了半個(gè)多月的石頭落下一半。

12月4日下午，微眾銀行官方發(fā)布聲明稱，蛋殼租金貸客戶退租后，與該行簽署協(xié)議，將退租后蛋殼公寓所欠客戶的預(yù)付租金，用于抵償客戶在銀行的貸款。微眾銀行將結(jié)清該筆貸款。

今年6月，陳藍(lán)通過(guò)蛋殼公寓“租金貸”的方式在北京租下一個(gè)房間，租期一年。隨著蛋殼公寓爆雷之后，他也經(jīng)歷了房東換鎖、停水、停電等遭遇。實(shí)際上，這樣驅(qū)趕租戶的案例自11月以來(lái)在各地接連上演。

如今，微眾銀行的這一則公告，讓陳藍(lán)松了一口氣，“終于算是解決了租金貸的事，暫時(shí)不用再擔(dān)心征信問(wèn)題了”。

“微眾出臺(tái)的新方案本質(zhì)是債權(quán)轉(zhuǎn)讓行為，將租戶與銀行之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系，變更為長(zhǎng)租公寓機(jī)構(gòu)與銀行之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系。這一方面能使債權(quán)回收過(guò)程變得更為高效，另一方面也能保護(hù)處于弱勢(shì)地位的租戶?！?2月4日，麻袋研究院高級(jí)研究員蘇筱芮對(duì)時(shí)代周報(bào)記者表示，此次微眾方案或能為此后相似危機(jī)處理形成示范效應(yīng)。

12月5日，微眾銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人獨(dú)家回應(yīng)時(shí)代周報(bào)記者稱，自蛋殼公寓出現(xiàn)危機(jī)之后，該行一直在尋找解決方案。目前，蛋殼重組方案正在商討，蛋殼未來(lái)若能“活過(guò)來(lái)”，相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)也將迎刃而解。

先天困局難解

過(guò)去半個(gè)多月時(shí)間里，陳藍(lán)的心始終懸著，時(shí)刻擔(dān)心被房東驅(qū)趕出去，這一切則源于半年前使用租金貸租房。

2020年6月，在蛋殼公寓管家?guī)ьI(lǐng)下，陳藍(lán)在北京豐臺(tái)區(qū)看了多間房子，最終選擇距離公司最近的一間。確定之后，蛋殼公寓管家向陳藍(lán)介紹了蛋殼公寓月付、季度付、半年付、年付的付款方式，以及各種付款方式的優(yōu)惠。

彼時(shí)，手中并無(wú)積蓄的陳藍(lán)選擇了月付方式，但前提是要簽下一份與微眾銀行的租金貸合同。他向時(shí)代周報(bào)記者介紹，蛋殼管家并沒(méi)有仔細(xì)解釋租金貸，更多的是介紹選擇租金貸所能享受的優(yōu)惠。他看中的房間每月2890元的房租，選擇租金貸優(yōu)惠政策，一年可省下8600多元，這樣算下來(lái)每月房租為2100多元。

在這樣的優(yōu)惠條件吸引下，陳藍(lán)簽下租金貸合同，成為微眾銀行16萬(wàn)多名租住在蛋殼公寓的客戶之一。5個(gè)月后，這筆貸款令他陷入兩難境地。

多名蛋殼租金貸租戶向時(shí)代周報(bào)記者表示，在簽合同環(huán)節(jié)，蛋殼管家熱衷于推薦租金貸的月付模式，但并未詳細(xì)解釋租金貸具體條款及潛在風(fēng)險(xiǎn)。

在租客簽下一份份租金貸合同的背后，風(fēng)險(xiǎn)也在慢慢地積累。

長(zhǎng)租公寓運(yùn)營(yíng)商往往采用“長(zhǎng)收短付”的方式，在租客與長(zhǎng)租公寓運(yùn)營(yíng)商簽訂房屋租賃合同時(shí)，亦與運(yùn)營(yíng)商合作的金融機(jī)構(gòu)簽訂貸款合約，金融機(jī)構(gòu)一次性將一年的租金支付給運(yùn)營(yíng)商，租客則按月再向金融機(jī)構(gòu)償還租房貸款，運(yùn)營(yíng)商則向房東按季度或按月付租金。如此一來(lái)，運(yùn)營(yíng)商利用租戶信用貸款搭建起了資金池。

租金貸為蛋殼公寓擴(kuò)張?zhí)峁┝酥匾危和ㄟ^(guò)“高進(jìn)低出”的方式不斷擴(kuò)大規(guī)模，即高價(jià)從房東手中搶奪房源，以低價(jià)租給租客同時(shí)也留下了巨大隱患。

2017年，蛋殼公寓管理5.218萬(wàn)間公寓。2019年，這一數(shù)字增至43.83萬(wàn)間。相應(yīng)的，2017―2019年，蛋殼公寓租客使用租金貸的占比分別高達(dá)91.3％、75.8％、65.9％，遠(yuǎn)高于住建部要求租金貸占比不超過(guò)30％的規(guī)定。

此種模式中，一旦長(zhǎng)租公寓運(yùn)營(yíng)商發(fā)生跑路或資金鏈斷裂，房東無(wú)法繼續(xù)收到房租，進(jìn)而驅(qū)趕租客，但租客還需償付貸款。如今的蛋殼公寓便是陷入了此般困局。

接近微眾銀行的一名知情人士告訴時(shí)代周報(bào)記者，“微眾實(shí)際上做了大量努力，積極去做一些救助和重組蛋殼的方案，但因種種原因失敗了?！?/span>

自蛋殼在11月資金鏈斷裂之后，陳藍(lán)和其他蛋殼租戶一樣，多次前往蛋殼總部尋求解決方案，但均無(wú)果而歸。房東與租客之間的矛盾也隨之爆發(fā)，房東曾多次要求陳藍(lán)搬離，甚至通過(guò)換鎖、停電、停水方式來(lái)驅(qū)趕租戶。這也是大多數(shù)蛋殼公寓租戶面臨的窘境。時(shí)代周報(bào)記者從多名蛋殼租戶處獲悉，為了緩解當(dāng)前的困局，他們不得不與房東私下再簽下租房協(xié)議，在原有租期內(nèi)，房租減一半，各自承擔(dān)一半損失?！白鈶艉头繓|各退一步，只能損失部分資金來(lái)?yè)Q取繼續(xù)居住的權(quán)利?！币晃簧钲诘皻ぷ鈶魧?duì)時(shí)代周報(bào)記者說(shuō)。

債務(wù)轉(zhuǎn)移

隨著蛋殼與租戶之間矛盾的不斷累積，與蛋殼公寓開展租金貸合作的微眾銀行也被推至風(fēng)口浪尖。

微眾銀行是騰訊旗下的民營(yíng)銀行，也是中國(guó)首家互聯(lián)網(wǎng)銀行。其介入長(zhǎng)租公寓租金貸的時(shí)間正是長(zhǎng)租公寓頻繁出現(xiàn)爆雷的2018年。實(shí)際上，在2018年長(zhǎng)租公寓頻頻爆雷之后，各大傳統(tǒng)銀行紛紛“喊?！弊饨鹳J，而微眾銀行則繼續(xù)進(jìn)入該領(lǐng)域，成為了蛋殼租貸的主要合作金融機(jī)構(gòu)。同時(shí)，它也是長(zhǎng)租公寓品牌自如租金貸的合作方。目前，自如已暫停了涉及租金貸的“自如分期、輕松付”等功能。

據(jù)財(cái)新報(bào)道，目前，微眾銀行給蛋殼的租金貸有15億多元，對(duì)自如、相寓的租金貸加起來(lái)不到8億元。至于微眾銀行租金貸規(guī)模究竟多大，上述微眾銀行負(fù)責(zé)人對(duì)時(shí)代周報(bào)表示，目前尚不方便透露具體數(shù)據(jù)。

財(cái)報(bào)顯示，微眾銀行主要業(yè)務(wù)為“微粒貸”，截至2019年末，“微粒貸”累計(jì)放款額超過(guò)3.7萬(wàn)億元。此外，該行各項(xiàng)貸款余額1630億元。由此看來(lái)，租金貸業(yè)務(wù)在微眾銀行總體業(yè)務(wù)中的占比較小。

時(shí)代周報(bào)記者了解到，微眾銀行也在不斷尋求租金貸解決方案。11月下旬以來(lái)，微眾銀行已發(fā)布三則相關(guān)通告，從最初對(duì)租金貸租戶征信保護(hù)期的4個(gè)多月，延至到3年。

“微眾銀行延長(zhǎng)租客的征信保護(hù)期，并非免除貸款，實(shí)際上難以徹底解決問(wèn)題，待保護(hù)期結(jié)束后，我們依然要還貸款，依然還要擔(dān)憂征信問(wèn)題?！标愃{(lán)說(shuō)。

上述接近微眾銀行知情人士表示，“微眾銀行一直在尋找解決方案，銀行沒(méi)有免除貸款的權(quán)利，任何一家銀行的貸款都是有法律依據(jù)的。如果一旦微眾免除租金貸，開了這個(gè)先例，對(duì)中國(guó)商業(yè)銀行貸款業(yè)務(wù)所造成的影響是非常大的?！?/span>

微眾銀行最新公布的解決方案，也并非直接免除貸款。

微眾銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，根據(jù)最新的方案，租戶只要和微眾銀行簽署一個(gè)協(xié)議，把債權(quán)轉(zhuǎn)至微眾，租戶與微眾的貸款就結(jié)清了，租戶最擔(dān)心的征信問(wèn)題也徹底解決了，而微眾則再向蛋殼追償；目前微眾已經(jīng)確定可以實(shí)施該方案了，但具體與租戶簽署的協(xié)議等后續(xù)事宜還需時(shí)間來(lái)推進(jìn)。

12月6日，北京市京師律師事務(wù)所孟博律師對(duì)時(shí)代周報(bào)記者表示，從法律層面看，這意味著蛋殼租金貸客戶退租后，所剩預(yù)付租金可抵償貸款，原本需由租客承擔(dān)的資金貸債務(wù)將轉(zhuǎn)移給蛋殼公寓償付。租金貸用戶可以通過(guò)申請(qǐng)征信保護(hù)期、與銀行進(jìn)行溝通等方式，盡量降低相關(guān)負(fù)面影響。蛋殼公寓需承擔(dān)因爆雷而給房東、租客所造成的損失。

后續(xù)處置路漫漫

在過(guò)往長(zhǎng)租公寓運(yùn)營(yíng)商爆雷、跑路的案例中，最后多是由租戶和房東承擔(dān)損失。在業(yè)內(nèi)人士看來(lái)，微眾銀行此舉為長(zhǎng)租公寓爆雷后提供了一個(gè)解決方案的樣本。

長(zhǎng)租公寓第一股青客公寓（QK.US）今年爆雷之后，將杭州5000間房源轉(zhuǎn)讓給建融家園，后者為建設(shè)銀行旗下長(zhǎng)租公寓業(yè)務(wù)平臺(tái)。具體來(lái)看，租客和房東在自愿的前提下，可與建融家園重新簽訂租房協(xié)議。不過(guò)，具體的房源經(jīng)營(yíng)仍由青客負(fù)責(zé)，建融家園相當(dāng)于收購(gòu)了這些房源的租賃權(quán)并承擔(dān)債務(wù)。

12月6日，中原地產(chǎn)首席分析師對(duì)時(shí)代周報(bào)記者表示，以往爆雷的長(zhǎng)租公寓運(yùn)營(yíng)商爆雷所涉案值相對(duì)不大，基本都是企業(yè)跑路，由房主和租客在“扯皮”中消化了，監(jiān)管目前仍未出臺(tái)相關(guān)政策，“雷”也越來(lái)越大。微眾銀行的這一方案是相對(duì)較好的解決辦法。

不過(guò)，亦有業(yè)內(nèi)人士向時(shí)代周報(bào)記者分析稱，“微眾銀行最終能向蛋殼公寓收回多少貸款，又會(huì)產(chǎn)生多少壞賬，這仍取決蛋殼公寓的重組結(jié)果”。

12月1日，上海市房屋管理局在上海信訪平臺(tái)上回復(fù)信訪稱，蛋殼公司總部在北京，北京市政府正在牽頭協(xié)調(diào)危機(jī)化解方案。時(shí)代周報(bào)記者了解到，北京有意推動(dòng)自動(dòng)等長(zhǎng)租公寓企業(yè)接下蛋殼的業(yè)務(wù)及債務(wù)。而根據(jù)自如12月4日發(fā)布的計(jì)劃來(lái)看，自如只愿接下蛋殼的房源和客源，而無(wú)意接手債務(wù)。

蛋殼公寓的重組結(jié)果最終如何，尚待進(jìn)一步觀察。多名不愿透露姓名的業(yè)內(nèi)人士對(duì)時(shí)代周報(bào)記者表示，蛋殼公寓目前就是一個(gè)“燙手山芋”，長(zhǎng)租公寓品牌大多不愿接下其債務(wù)，而只想接下蛋殼的客戶和房源，重組仍艱難重重。

11月25日，國(guó)務(wù)院副總理、國(guó)務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會(huì)主任劉鶴在人民日?qǐng)?bào)撰文指出，嚴(yán)控高進(jìn)低出、長(zhǎng)收短付、租金貸等市場(chǎng)亂象。

此前，一名地方金融監(jiān)管人士在接受時(shí)代周報(bào)記者采訪時(shí)表示：“如果不及時(shí)整治，長(zhǎng)租公寓真有可能演變成像P2P那樣的亂象。”

在蘇筱芮看來(lái)，這是一個(gè)典型的消費(fèi)金融結(jié)構(gòu)，蛋殼是場(chǎng)景方，微眾是資金方，蛋殼爆雷，微眾銀行作為資金方也是“踩雷”的受害者，“長(zhǎng)租公寓場(chǎng)景模式已‘信仰崩塌’”。

讓陳藍(lán)沒(méi)想到的是，在微眾發(fā)布解決方案的第二天，他和室友均收到了與蛋殼解約的通知。12月6日，蛋殼在陳藍(lán)不知情、未經(jīng)其同意的情況下，單方面強(qiáng)行解除了租賃合同，根據(jù)蛋殼后臺(tái)顯示是租戶無(wú)責(zé)解約，也就是說(shuō)蛋殼不但不用付違約金，還收回了以往承諾的返現(xiàn)金額，陳藍(lán)想向蛋殼投訴，但始終聯(lián)系不上蛋殼及管家。

“我們和蛋殼的租賃合同顯示已經(jīng)失效了，這代表失去了這個(gè)房間的居住權(quán)，房東要是這時(shí)候要我們搬離，一點(diǎn)回旋的余地都沒(méi)有了，而我們毫無(wú)搬家的準(zhǔn)備?！标愃{(lán)說(shuō)。